Располагается на южной стене между Покровской надвратной церковью и угловой Сетунской башней. Название получила по находящейся рядом церкви Иоанна Предтечи (ныне - Амвросиевская церковь).
Другое название - Ирининская - по примыкающим к Амвросиевской церкви палатам Ирины Годуновой.